Il progetto è attualmente in uno stato di avanzamento della costruzione del 60%, con i lavori strutturali già completati. La villa è stata acquistata dal promotore nel 2022 con licenza edilizia, nell'agosto del 2023 il comune ha approvato il progetto esecutivo e il cambio di nome della licenza e successivamente sono iniziati i lavori di costruzione nel secondo semestre del 2024 con il finanziamento ottenuto attraverso la Tranche A.

Il promotore di questo progetto è Puro Properties, joint venture svedese di due fondi di investimento in cui ciascuno detiene il 50%. L'azienda, presente in Spagna dal 2009, ha una vasta esperienza nella commercializzazione di progetti immobiliari sulla Costa del Sol, così come nella promozione di abitazioni in Svezia, dove ha consegnato con successo più di una ventina di abitazioni.

La Tranche B del prestito finanzierà la conclusione della costruzione della villa, compreso l'aggiornamento del budget della cucina e alcune migliorie di qualità.

Il progetto ha una licenza edilizia in corso di validità, e i lavori sono in corso dal secondo semestre del 2024. Con uno stato di avanzamento del 60% e i lavori strutturali completati, si prevede che i lavori saranno completati nel primo trimestre del 2027 e la vendita avverrà nel secondo trimestre del 2027.

La commercializzazione della villa, come è consuetudine con questo tipo di beni di lusso, avverrà una volta raggiunto un sufficiente stato di avanzamento della costruzione. Si prevede che la commercializzazione inizi alla fine del 2026.

L'equity investito nel progetto fino ad oggi ammonta a circa € 1.780.000, corrispondenti all'acquisizione dell'attivo e ai costi generali del progetto. 

Gli investitori di Urbanitae entreranno nel progetto attraverso la concessione di un mutuo ipotecario suddiviso in 2 tranche, per finanziare i costi di costruzione fino al completamento dei lavori del progetto. La Tranche A, per un importo di 2.265.000 €, è stata finanziata e firmata nel giugno del 2024. 

L'importo del prestito della Tranche B sarà di 2.125.000 €, con un tasso fisso annuo dell'11,25%, un periodo di 9 mesi, e la possibilità di un'estensione di 6 mesi alla scadenza. Inoltre, è previsto un rendimento minimo degli interessi equivalente a 7 mesi. 

L'uscita degli investitori di Urbanitae è prevista attraverso la vendita della villa una volta completati i lavori.

STRUTTURA

Questa operazione è strutturata tramite debito, dove gli Investitori di Urbanitae concedono un prestito a tasso fisso alla società Ellen Properties International 2020, S.L.

L'importo totale del prestito lordo ammonta a 4.390.000 €, da finanziare interamente dagli investitori di Urbanitae. Il prestito totale è strutturato in due tranche, le cui caratteristiche principali sono le seguenti (per ulteriori informazioni si può consultare il documento "Dati Fondamentali dell'Investimento"):

• Importo totale del prestito: fino a un massimo di 4.390.000 €, suddiviso in due tranche:

I. Una prima tranche o Tranche A, per un importo di 2.265.000 €, raccolta dagli investitori di Urbanitae. La Tranche A è stata formalizzata nel giugno del 2024 e è stata destinata a finanziare parte dei costi di costruzione del progetto

II. Una seconda tranche o Tranche B, per un importo di 2.125.000 €, raccolta dagli investitori di Urbanitae. Destinata a finanziare i costi di costruzione rimanenti fino al completamento della villa. 

• Tasso di interesse annuo fisso semplice dell'11,25% per la Tranche B

• Durata del prestito: 9 mesi + 6 mesi di proroga per la Tranche B

• Gli interessi e il capitale del prestito saranno pagati alla scadenza (gli interessi incominceranno ad essere maturati dal momento della formalizzazione del contratto di prestito).

• La parte del prestito destinata a finanziare i lavori di costruzione sarà disposta dal promotore attraverso certificazioni di lavoro mensili, soggette al rapporto favorevole emesso dal Project Monitor.

Il rimborso anticipato totale sarà consentito in qualsiasi momento, soggetto a un ritorno minimo di interessi per la Tranche B equivalente a 7 mesi di interessi. 

Riguardo alle Garanzie principali del prestito, nel contratto di finanziamento si stabilisce quanto segue: 

• Ipoteca di primo grado sull'attivo sottostante del finanziamento

• Pegno di primo grado sulle partecipazioni del Prestito

• Pegno di controllo di primo grado, senza intervento di fondi, sui conti correnti del Prestito

• Mandato di vendita a favore degli investitori di Urbanitae

Come in tutti i progetti di debito, in questo progetto è inclusa la figura del Project Monitor, che esaminerà le certificazioni di lavoro, l'avanzamento nella costruzione, possibili deviazioni nel tempo / costo e che a sua volta approverà i prelievi mensili del prestito.

PERCHÉ INVESTIRE?

Ci sono diverse ragioni per investire in questo progetto:

• L'attivo sottostante del debito è una villa di lusso con un grado di avanzamento del 60% in uno dei quartieri più esclusivi della Costa del Sol, situato in prima linea sul campo da golf della Quinta e con vista sul mare. 

• Struttura del debito ben protetta, con garanzia ipotecaria di primo grado sull'attivo sottostante, LTV del 54% e un mandato irrevocabile di vendita a favore degli investitori.

• Rendimento attraente per l'investitore, con un tasso di interesse annuo dell'11,25% e un periodo minimo di interessi di 7 mesi.

MERCATO

È stato condotto uno studio di mercato per determinare se il prezzo di vendita proposto dal gestore è ragionevole.

Esistono informazioni disponibili sul mercato nella documentazione "Studio di Mercato", dove troverai un elenco di case in vendita nella zona.

QUANDO RECUPERERÒ IL DENARO INVESTITO?

Il termine base per questa Tranche B è fissato a 9 mesi (scadenza in aprile 2027, coincidente con la seconda proroga del contratto quadro di finanziamento), con un'estensione aggiuntiva di 6 mesi fino a ottobre 2027:

• Luglio 2026, concessione della Tranche B del prestito da parte degli investitori di Urbanitae

• Fino al primo trimestre del 2027, completamento dei lavori di costruzione (grado di avanzamento del 60%)

• Secondo trimestre del 2027, vendita dell'attivo e rimborso del prestito concesso dagli investitori di Urbanitae (Tranche A e B)

RISCHI

Tutti gli investimenti comportano un rischio. Di seguito sono elencati i principali rischi identificati per questo progetto:

• Rischio di deviazioni nei tempi del progetto, a causa di possibili imprevisti durante l'esecuzione dei lavori. Per mitigare questo rischio, sono state approvate due estensioni aggiuntive (una delle quali è già stata attivata). La fase di sviluppo si è prolungata più del previsto, principalmente perché i lavori di fondazione e movimento terra non hanno potuto iniziare come previsto a causa di un periodo di piogge torrenziali a Marbella. Con un grado di avanzamento del 60% e i lavori strutturali già completati, il margine per ulteriori deviazioni è limitato.

• Rischio di deviazioni nei costi di costruzione derivanti da contingenze non previste. Sono già state realizzate contingenze di circa € 300k, che sono state finanziate contro la Tranche A dopo essere state consultate e approvate dagli investitori di tale tranche. Data l'avanzamento del progetto, non si prevedono ulteriori contingenze materiali. 

• Ritardi nella vendita dell'immobile che possono causare ritardi nel rimborso del debito, per cui sono state approvate due estensioni aggiuntive (una delle quali è già stata attivata). 

• Possibilità di cambiamento nelle condizioni pattuite. In questo rischio sono inclusi potenziali cambiamenti sostanziali che si verificano dall'inizio della campagna di finanziamento fino alla formalizzazione del contratto di prestito, nel qual caso il progetto sarebbe annullato e l'investimento restituito.

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Avvertenze e Rischi

La piattaforma immobiliare Urbanitae (Urbanitae) non detiene lo status di società di servizi di investimento, né di entità di credito e non è aderente a nessun fondo di garanzia per gli investimenti o fondo di garanzia dei depositi. Le informazioni pubblicate dalla piattaforma immobiliare Urbanitae sul suo sito web hanno solo scopo informativo e in nessun caso possono essere considerate come raccomandazioni agli investitori.

I progetti di finanziamento partecipativo pubblicati da Urbanitae sul suo sito web non sono soggetti ad autorizzazione né a supervisione da parte della Commissione Nazionale per le Società e la Borsa né dalla Banca di Spagna, pertanto, tutte le informazioni fornite dal gestore in relazione ai progetti non sono state riviste da loro.

Urbanitae informa espressamente che, in caso di mancato raggiungimento dell'intero volume di investimento del progetto, il termine per la raccolta potrà essere superato fino al 25%, mantenendo le stesse condizioni di investimento. Inoltre, il progetto potrà essere finanziato da Urbanitae quando sarà stato raggiunto almeno il 90 percento dell'obiettivo di finanziamento, una volta scontata la partecipazione al progetto che potrebbe avere la stessa piattaforma. 

L'investimento nei progetti pubblicati su questo sito web può comportare certi rischi, come il rischio di perdita totale o parziale del capitale investito, di non ottenere il rendimento monetario atteso o di mancanza di liquidità. Pertanto, avvertiamo gli investitori di investire solo una somma che sono disposti a perdere e suggeriamo di diversificare i loro investimenti per minimizzare e mitigare potenziali rischi. Nel caso in cui il gestore sia incapace di restituire o remunerare i fondi ricevuti, Urbanitae non restituirà agli investitori il loro investimento effettuato.

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Una volta chiuso l'investimento nel progetto, Urbanitae fornirà nell'area di investimento del progetto informazioni sulla quantità investita da questi investitori, il tipo di investitore che ha effettuato l'investimento e la percentuale che rappresenta rispetto al totale finanziato, sempre nel rispetto della politica di protezione dei dati.